04/04/2014 

DEOLEO NEGOCIA CON LOS FONDOS LA MEJORA DE SUS OFERTAS VINCULANTES.

Las firmas de capital riesgo (private equity) internacionales CVC, Carlyle, PAI Partners, Rhone, y la sociedad IQ, controlada a partes iguales por el Fondo Strategico Italiano (FSI) y Qatar Holding, han presentado las respectivas propuestas para hacerse con el 31,4% del productor de aceite español Deoleo (ver noticia). 

Las ofertas vinculantes, que en todos los casos valoran la compañía por debajo de €485 millones, han sido por el 100%, ya que al superar el límite del 30% exigido por ley, los inversores deben lanzar una OPA por la totalidad de la compañía. Esto ha motivado que inversores industriales se hayan retirado finalmente de la puja ante la imposibilidad de lograr los avales necesarios de hasta €300 millones que les permitirían hacer frente a una OPA por todo el capital.

Las firmas esperan que JP Morgan, banco asesor en la operación, se ponga en contacto con ellos para profundizar y renegociar sus ofertas antes de que se seleccione a los candidatos finalistas. Deoleo logró en 2013 unas ventas de €812,9 millones, un 1,9% menos que el año anterior, y un beneficio neto de €20 millones frente a las pérdidas de €245 millones de 2012. 

El Gobierno y la Junta de Andalucía han manifestado su opinión sobre el proceso para que la aceitera siga y mantenga sus órganos de decisión en España. 

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