24/09/2015

CVC, PAI Y PERMIRA PONEN EN VENTA CORTEFIEL POR €1.300 MILLONES.

Las entidades de capital riesgo (private equity) internacionales CVC, PAI Partners y Permira, propietarios del grupo Cortefiel desde 2005, han encargado al banco de inversión Goldman Sachs la búsqueda de un comprador para la totalidad de la compañía. La operación podría valorar Cortefiel en €1.300 millones, lo que equivale a 13 veces su Ebitda.

El grupo textil, presidido por Javier Campo desde julio de 2014, ha puesto en marcha un nuevo plan estratégico dirigido a mejorar su cuota de mercado y la eficiencia de su sistema de producción. El grupo, propietario de enseñas como la propia Cortefiel, Springfield, Women´Secret, Pedro del Hierro y Fifty Factory, cuenta en la actualidad con 2.056 tiendas y 10.952 trabajadores distribuidos en 79 mercados. En este último ejercicio, cerrado el pasado mes de febrero, el grupo ha presentado unas ventas que ascienden a €1.011 millones, un 4,9% más que el ejercicio anterior, gracias al crecimiento de Springfield con un 43%, Cortefiel con un 32% y Women´Secret con un 21%.

En marzo de 2007, el grupo y MEP II, la instrumental a través de la cual los private equity tienen las acciones, acordaron con la banca modificar el crédito sindicado concedido en 2005 (ver noticia), situación que volvió a repetirse en 2009 (ver noticia). Cortefiel llevó a cabo en abril de 2014 la última refinanciación de €1.160 millones (ver noticia) tras conseguir el apoyo del 98% de los acreedores.

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